nl.lutums.net / Hoe Key Person Life Insurance uw kleine bedrijf kan beschermen

Hoe Key Person Life Insurance uw kleine bedrijf kan beschermen


Een klein detailhandelsbedrijf in mijn gemeenschap heeft onlangs de deuren gesloten toen een van de partners onverwacht werd omgekomen bij een auto-ongeluk. Hoewel het 25-jarige bedrijf vele economische recessies en veranderingen in de gezondheidszorgregulering had overleefd, vereiste de bank de betaling van de uitstaande bankschuld van het bedrijf en moest het bedrijf ontbinden.

Honderden bedrijven worden elke dag getroffen door het onverwachte overlijden of de handicap van een belangrijke werknemer, manager of eigenaar. In de beste gevallen heeft het bedrijf zich op het evenement voorbereid en zijn de gevolgen niet catastrofaal. Voor de meeste bedrijven heeft het verlies van een belangrijke belanghebbende echter een verwoestende uitwerking en kan dit leiden tot ontslagen, faillissement of zelfs volledige mislukking. Gelukkig kunnen dergelijke uitkomsten worden voorkomen door de voorzichtige aankoop van een verzekering bij 'sleutel'-leden van de onderneming.

Wat is Key Person Insurance?

Iedereen wordt geconfronteerd met de mogelijkheid van een onverwachte dood of handicap. De gevolgen kunnen echter uitstralen voorbij directe familie aan het bedrijfsleven waar het slachtoffer woonde en werkte. Het verlies van een persoon kan een enorme impact hebben op collega's, klanten, leveranciers, geldschieters en bedrijfseigenaars, emotioneel en financieel. De aankoop van een verzekering, in het geval van een overlijden of langdurige arbeidsongeschiktheid, verschaft contant geld om het verlies van de inkomsten van het slachtoffer te vervangen of te compenseren totdat aanpassingen kunnen worden aangebracht. Het overdragen van financiële risico's aan anderen door een verzekering af te sluiten, is een van de meest effectieve en populaire technieken voor risicobeheer.

Eenvoudig gedefinieerde, key-person-verzekering (of key-man-verzekering) is een levens- of invaliditeitsverzekering die is aangeschaft om een ​​bedrijf te vergoeden voor mogelijke verliezen als gevolg van het overlijden of de verlengde handicap van een onmisbare persoon bij de exploitatie van het bedrijf. Die persoon kan een werknemer zijn met unieke vaardigheden of contacten die nodig zijn om het bedrijf te runnen, een uitvoerende macht die verantwoordelijk is voor de dagelijkse bedrijfsvoering, of een partner die cruciaal is voor de financiering van het bedrijf. Kortom, het kan elke persoon zijn die essentieel is voor het succes en de continuïteit van een bedrijf.

De bedoeling van de verzekering is niet om een ​​buitengewone winst te bieden aan de verzekeringseigenaar, maar om het inkomen te vervangen dat de verzekerde zou hebben ingebracht in het bedrijf als hun overlijden of invaliditeit niet had plaatsgevonden.

Wie moet worden overwogen voor de dekking van de belangrijkste persoon?

Over het algemeen kan een bedrijf een verzekering afsluiten voor een persoon voor wie het een "verzekerbare rente" heeft op het moment dat de polis wordt uitgegeven. Dit kan zo simpel zijn als elke relatie waarbij een verzekeringnemer financieel zou worden geschaad in geval van overlijden of invaliditeit van de verzekerde.

Voorbeelden van bedrijven of mensen die een verzekerbare rente in een andere persoon kunnen hebben zijn:

  • Een werkgever en zijn of haar werknemers
  • Zakelijke partners of mede-garant van zakelijke verplichtingen
  • Een bank of leninginstelling en debiteuren
  • Klanten en de makers / leveranciers van een kritisch product of dienst
  • Verkopers en hun belangrijke klanten

De 'sleutelpersoon' moet instemmen met en meewerken aan het verkrijgen van de verzekering, hoewel dekking mogelijk vereist is als een kwestie van werkgelegenheid. Volgens de huidige IRS-regels moet het bedrijf de werknemer schriftelijk op de hoogte brengen en de schriftelijke toestemming van de werknemer verkrijgen voordat een levensverzekering wordt uitgegeven, en moet hij ook alle levensverzekeringen van het bedrijf aan de IRS rapporteren om belasting van de uitkering bij overlijden te voorkomen. of het beleid gaat door.

Redenen om Key Person Insurance te kopen

De belangrijkste redenen om levens- of arbeidsongeschiktheidsverzekeringen aan te schaffen die een belangrijke bijdrage leveren aan uw bedrijf, zijn onder meer:

1. Handhaving van een toereikende omzet
Wanneer de vermiste persoon een substantiële bijdrage levert aan de verkoop en / of cashflow van een bedrijf, helpt de key-person-verzekering ervoor te zorgen dat er voldoende geld beschikbaar is totdat de inkomsten kunnen worden vervangen. Crediteuren en werknemers kunnen, hoewel ze sympathiseren met de problemen waarmee een bedrijf met een onverwacht slechter persoonlijk verlies geconfronteerd wordt, zich doorgaans niet veroorloven om tijdens het vervangingsproces geen betalingen of salarissen af ​​te zien. Verzekering kan de kritieke fondsen opleveren totdat de inkomsten zijn hersteld.

2. Financiering van werving en training van een vervanging
Het vinden, aannemen en opleiden van een belangrijke medewerker is tijdrovend en duur in de beste tijden. Wanneer het onverwachte verlies verlies van inkomsten, vertragingen in de productie en problemen of klantenserviceproblemen omvat, kunnen spanningen over de hele linie toenemen en is het belangrijker om de juiste persoon te vinden die snel en soepel de taken van de vermiste persoon kan overnemen.

3. Bescherming van activa en terugbetaling van schulden
Bedrijven hebben vaak hypotheken op onroerend goed, verplichtingen met betrekking tot faciliteiten en apparatuur en kortetermijnfinancieringsregelingen die nodig zijn om het bedrijf dagelijks te runnen. De overledene of gehandicapte persoon is vaak een belangrijk lid van het management dat verantwoordelijk is voor de voortdurende verkoop, productie of financieel beheer, wat alle schuldeisers of geldschieters van het bedrijf betreft. Key-Person-verzekering toont vooruitziend management en een blijvend vermogen om contractuele verplichtingen na te komen in het geval van een tragische gebeurtenis; dit biedt kredietverstrekkers de gemoedsrust om niet het volledige verschuldigde saldo te innen.

4. Garanderen van de kasstroom
Bedrijven in sectoren zoals hypotheek en financiën zijn afhankelijk van een continue bron van kortlopende leningen en financiering van inkomsten. Een hapering in de geldstroom - een onvermijdelijk gevolg als de sleutelpersoon essentieel is in de kredietrelatie - kan resulteren in een verloren marktaandeel, dalende verkopen en onverwachte verliezen. De opbrengst van een verzekering kan de kloof overbruggen tussen het verlies van de sleutelpersoon en zijn of haar succesvolle vervanging.

5. Bescherming van bestaande aandeelhouders
Vaak is de verzekerde persoon ook eigenaar van het bedrijf wiens familie zijn of haar zakelijke belangen zal erven. Verzekeringen die het eigendom zijn van het bedrijf kunnen de nodige fondsen verschaffen om bedrijfsverplichtingen aan het gezin te betalen of hun belangen te kopen in geval van overlijden of invaliditeit aan de verzekerde. Zonder verzekeringsopbrengsten, kunnen de overblijvende eigenaars gedwongen worden om het bedrijf te liquideren of fondsen te vervangen die worden gebruikt om aan de verplichtingen te voldoen.

6. Uitbreiding van de beloningscompensatie
Het aantrekken en behouden van ervaren leidinggevenden en kritische technologische medewerkers is zeer concurrerend. Het verstrekken van een extra overlijdensuitkering of aanvullende pensioenfondsen door middel van bedrijfseigen verzekeringen kan een bedrijf een strategisch personeelsvoordeel opleveren. Zo kan het beperken van de mogelijkheid van leningen of het intrekken van geldafkoopwaarden tot het moment van pensionering ertoe leiden dat een medewerker bij een bedrijf blijft, ondanks wervingsinspanningen van concurrenten.

7. Voldoen aan de vereisten van de geldverstrekker
Banken en kredietinstellingen verlangen vaak van eigenaren dat zij voldoende verzekeringen aanhouden om hun verplichtingen na te komen. De Small Business Administration vereist bijvoorbeeld dat alle leners van SBA-gegarandeerde leningen een levensverzekering afsluiten "als de levensvatbaarheid van het bedrijf gebonden is aan een persoon of individuen".

Soorten verzekeringen gebruikt

  • Langdurige gehandicaptenbeleid . De kans dat een sleutelwerknemer gehandicapt raakt, is aanzienlijk groter dan de kans op overlijden. In beide gevallen kan het bedrijf echter dezelfde financiële gevolgen hebben als de afwezigheid van de persoon. Arbeidsongeschiktheidsverzekering voor belangrijke werknemers is beschikbaar, tot $ 50.000 per maand, met aangepaste acceptatie en ontwerp. Bedrijven die geïnteresseerd zijn in slechteriken, moeten contact opnemen met een specialist in arbeidsongeschiktheidsverzekeringen om een ​​beleid te verkrijgen dat aan hun behoeften voldoet.
  • Term Levensverzekering . De meeste bedrijven maken gebruik van een overlijdensrisicoverzekering - een uitkering bij overlijden zonder opbouwende contante waarde - vanwege de lagere kosten en kortere looptijd, waardoor de kosten worden beperkt in het geval dat de werknemer met pensioen gaat of het bedrijf verlaat.
  • Contante waarde levensverzekering . Sommige bedrijven gebruiken een levensverzekering tegen contante waarde voor sleutelfiguren die ook eigenaar zijn van het bedrijf als een combinatie van bescherming bij overlijden van de persoon, evenals een bron van het geld (de cumulatieve contante waarde in het beleid) om de het vermogen van de gepensioneerde persoon in te trekken of schulden af ​​te betalen die hem of haar verschuldigd zouden kunnen zijn. Bedrijven die een key-person contantewaardeverzekering overwegen, moeten samenwerken met een bevoegde belastingadvocaat om onverwachte belastingen te voorkomen.

Belasting behandeling

De belasting op premies en opbrengsten van verzekeringspolissen is complex en hangt af van de relatie tussen de verzekerde, de eigenaar of koper van de polis en de begunstigden, evenals de redenen voor de aankoop, de omstandigheden rond de aankoop en de relatie van de verzekerde aan het bedrijf. De volgende opmerkingen zijn uitsluitend bedoeld als algemene informatie en mogen niet worden ingeroepen bij het ontbreken van deskundig advies van een belastingdeskundige.

Algemene regel van de duim

Als verzekeringspremies worden betaald met dollars na belasting, zijn de verzekeringsopbrengsten niet belastbaar. Omgekeerd, als premies worden afgetrokken vóór belasting, is het verschil tussen de totale betaalde premies en de netto-opbrengst belastbaar. Met andere woorden, je kunt je cake niet hebben en ook niet opeten. Als u besluit de premies af te trekken (en aan de voorwaarden voor aftrekbaarheid kunt voldoen), overweeg dan de impact op de opbrengsten die u uiteindelijk zult ontvangen. Met andere woorden, het betalen van belastingen op de opbrengsten kan een grotere aanvankelijk verzekerde hoeveelheid verzekering vereisen om aan uw bedrijfsbehoeften te voldoen.

Over het algemeen zijn premies die voor het beleid worden betaald niet aftrekbaar. In bepaalde gevallen zijn premies die worden betaald voor een key-persoon-verzekering echter fiscaal aftrekbaar als aan bepaalde IRS-vereisten is voldaan en de opbrengsten worden gebruikt voor een van de volgende:

  • Om het verlies aan winst en inkomsten van uw bedrijf te compenseren
  • Het inhuren en opleiden van de persoon die de overleden of gehandicapte werknemer zal vervangen
  • Om de kosten van een tijdelijke vervanging te betalen totdat een permanente huurovereenkomst is gemaakt
  • Het betalen van eventuele schulden die het bedrijf heeft opgelopen wegens het verlies van de sleutelpersoon

Key Person Insurance is geen Executive Bonus Plan

Sleutelpersoonverzekeringen worden vaak verward met Executive Bonus (of "top hat") plannen waarbij bedrijven een verzekering afsluiten voor het leven van belangrijke werknemers als een bedrijfsvoordeel voor de werknemers. Onder Internal Revenue Code 162 kunnen werkgevers een levensverzekering afsluiten voor het leven van werknemers en de premies aftrekken, waarna ze vervolgens of tegelijkertijd het eigendom van het beleid overdragen aan de werknemer.

In tegenstelling tot een key-person-verzekering, is de werknemer eigenaar van het beleid, vermeldt hij de begunstigden en heeft hij alle rechten van de polis, inclusief eventuele contante afkoopwaarden. De werkgever heeft geen recht op de contante waarde of de uitkering bij overlijden. Premies zijn aftrekbaar voor de werkgever en opgenomen in de jaarlijkse W-2-compensatie van de werknemer als belastbaar inkomen.

Laatste woord

Het bezit van een bedrijf is riskant. Fickle-klanten en onzekere leveranciers, evenals gecompliceerde producten en diensten, zijn aanwezig in elke zakelijke onderneming en bezetten het grootste deel van de aandacht van de meeste eigenaren en managers. Als gevolg hiervan zien veel ondernemers de waarde en bijdrage van belangrijke werknemers over het hoofd en de verwoestende effecten die kunnen optreden als ze plotseling verdwenen zijn. De financiële gevolgen van het verlies van een sleutelpersoon voor een onverwacht overlijden of een handicap zijn echter kosten die kunnen worden verzacht door de aankoop van een sleutelpersoonverzekering.

Bent u een bedrijfseigenaar of een belangrijke werknemer? Heeft het bedrijf of uw werkgever een levens- of arbeidsongeschiktheidsverzekering op u?


13 gezonde maaltijden en snacks om mee te nemen op je volgende roadtrip of vakantie

13 gezonde maaltijden en snacks om mee te nemen op je volgende roadtrip of vakantie

Afhankelijk van de grootte van je gezin, kun je $ 400 of meer uitgeven door elke maaltijd tijdens een vijfdaagse roadtrip te nuttigen. Gezien het feit dat je de opgeblazen gasprijs al moet betalen, kan dat een extra kostenpost zijn die je je simpelweg niet kunt veroorloven. Overweeg in plaats daarvan uw eigen voedsel in te pakken

(Geld en zaken)

Levensverzekering voor militaire leden - Death Gratuity en SGLI

Levensverzekering voor militaire leden - Death Gratuity en SGLI

Voordat een militair lid op een missie gaat, krijgt hij of zij een bewerkingsopdracht waarin de opeenvolging van opdrachten wordt beschreven, plus instructies en bronnen voor het geval de missie slecht gaat.In wezen is dit wat levensverzekering doet voor uw gezin. Levensverzekeringen bieden noodgeld om uw gezin door te laten in het geval dat de sponsor van het plan - de persoon die het reguliere militaire salaris trekt - zou overlijden

(Geld en zaken)