nl.lutums.net / VantageScore vs FICO Credit Score - Verschillen en hoe ze je beïnvloeden

VantageScore vs FICO Credit Score - Verschillen en hoe ze je beïnvloeden


De term "VantageScore" zweeft al een tijdje rond het financiële domein, maar veel consumenten weten nog steeds niet wat het doet en wat het betekent voor hun kredietwaardigheid. En met een nieuw systeem voor het beoordelen van de kredietwaardigheid van de consument, zou de VantageScore de manier waarop crediteuren naar uw kredietwaardigheid kijken heel goed kunnen veranderen.

Jarenlang hebben crediteuren gefocust op de FICO-score, een uit drie cijfers bestaande graad van uw kredietwaardigheidsrapport, bij de beslissing om u die nieuwe creditcard te geven, een lening te verstrekken of uw tarieven te verlagen. Maar een paar jaar geleden werkten de drie kredietbureaus - Equifax, TransUnion en Experian - samen aan een nieuw type credit scoring-systeem, bekend als de VantageScore.

Hoewel de kredietwaardigheid nog steeds op drie cijfers zal komen op basis van uw kredietrapport; de VantageScore heeft genoeg verschillen ten opzichte van de FICO-credit score om verwarring te veroorzaken. We zullen een paar verschillen bekijken die de VantageScore biedt en wat die veranderingen voor de consument betekenen.

VantageScore vs. FICO

De FICO-kredietscore gebruikt vijf factoren uit uw kredietrapport om een ​​driecijferige beoordeling te berekenen. Dingen die in de FICO-score worden beschouwd, zijn onder meer:

  1. Factuur betalingsgeschiedenis - 35%
  2. Totaal verschuldigde schuld - 30%
  3. Lengte van uw kredietgeschiedenis - 15%
  4. Mix van krediettypen die je hebt - 10%
  5. Hoe vaak u in het verleden kredieten heeft aangevraagd - 10%

De berekening resulteert in een getal tussen 100 en 850. De meeste crediteuren stellen een ondergrens in voor dit bereik. Een kredietnemer met een FICO-credit score onder 620 wordt bijvoorbeeld vaak als subprime beschouwd en zal dus de hoogste rentetarieven, strengste voorwaarden en meer ontkenningsbrieven ontvangen.

De VantageScore daarentegen gebruikt zes variabelen uit uw kredietrapport om u zowel een driecijferige beoordeling als een letterrang van A tot F te geven. De zes variabelen omvatten:

  1. Rekening betalingsgeschiedenis - 32%
  2. Hoeveel van je beschikbare tegoed heb je gebruikt - 23%
  3. Totale schuld inclusief leningen - 15%
  4. Soorten tegoeden die je hebt gehad en de lengte van je kredietgeschiedenis - 13%
  5. Hoe vaak u in het verleden kredieten heeft aangevraagd - 10%
  6. Bedrag van het tegoed dat u beschikbaar heeft op uw creditcards - 7%

De berekening resulteert in een credit score tussen 501 en 990. Elke 100 punten op de score genereert ook een letter cijfer. Een persoon met een 850 VantageScore zou bijvoorbeeld een credit rating "B" hebben.

Nadelen van de VantageScore

Misschien wel het grootste nadeel van de VantageScore is de verwarring die het veroorzaakt voor consumenten. Met een FICO-kredietscore kunnen consumenten hun beoordeling bekijken en weten of ze zich in het subprime- of prime-bereik bevinden. Het is gemakkelijk te begrijpen wat een goede credit score is. Aan de andere kant kunnen de hogere scores op de VantageScore consumenten de indruk geven dat ze zich in het primaire bereik bevinden, terwijl ze eigenlijk als subprime worden beschouwd. En de begeleidende briefkwaliteit maakt deze verwarring alleen maar groter.

Veel consumenten maken zich in het algemeen druk over de letterrang. Omdat de FICO-credit score uitsluitend op cijfers is gebaseerd, zouden enkele punten een verschil kunnen maken op de rentevoet die een consument heeft ontvangen. Met het lettertype op de VantageScore kan een consument alleen om de 100 punten een verhoging krijgen. Dit betekent dat een consument met een 601 en een consument met een 699 credit score dezelfde score krijgt. Als de schuldeiser de letterrang neemt bij het nemen van een beslissing, krijgt de consument met de hoogste score dezelfde tarieven als de consument aan de onderkant van de letterklasse.

Wat de toekomst in petto heeft

Vanaf het begin van 2011 maken de meeste crediteuren nog steeds gebruik van het FICO-kredietscore-model. Verandering komt langzaam in de krediet- en bankwereld en je zou niet verwachten dat je plotseling naar het model van VantageScore gaat. Zolang beide credit scoring systemen bestaan, kunnen crediteuren beide scoremodellen gebruiken bij het nemen van hun beslissing. U dient echter een exemplaar van uw VantageScore te bestellen en de troeven van het nieuwe scoresysteem te leren, aangezien dit naarmate de tijd vordert, populairder kan worden.

Waar kunt u uw credit score bekijken?

Tegen een kleine vergoeding kunt u een kopie van uw VantageScore bestellen via de website van Experian. Experian bevat een aantal achtergrondinformatie en een 'Wat als'-calculator, zodat u kunt zien hoe veranderingen de score beïnvloeden.

U kunt een kopie van uw FICO-credit score bestellen bij Equifax. De FICO-score wordt geleverd met educatief materiaal en tips voor het verbeteren van uw credit score.

Laatste woord

Hoewel het nieuwe VantageScore-systeem zijn eigen voordelen heeft ten opzichte van de oude FICO-score, zijn er nog steeds voor- en nadelen aan het gebruiken van elk om uw kredietwaardigheid te meten. Om de schommelingen van elke score in de gaten te houden en uw geschatte credit score te controleren, gebruikt u een website zoals Credit Karma, die zowel uw FICO als VantageScore simuleert van een snelle Transunion zachte trekkracht.

Heb je een kijkje genomen bij je VantageScore? Welke aspecten van het nieuwe scoresysteem vind je leuk en niet leuk?


Wat zijn pop-up winkels - Voordelen en hoe deze te ondersteunen

Wat zijn pop-up winkels - Voordelen en hoe deze te ondersteunen

Stel u een zakenwijk in uw buurt voor met veel winkels die leeg zijn. Het moet niet zo moeilijk zijn om er een te bedenken: een studie uit 2014 van de National Association of Counties (NACo) toont aan dat zes jaar na het officiële einde van de Grote Recessie de meeste lokale economieën nog steeds moeite hebben om verloren terrein terug te winnen.

(Geld en zaken)

Vier tips over de kwestie van geld en familie

Vier tips over de kwestie van geld en familie

Toen ik op de universiteit zat, had mijn eerste auto het eindelijk begeven. Ik had een andere auto nodig, maar ik had geen geld om een ​​andere te krijgen. Ik wilde niet naar een bank gaan om een ​​lening voor een auto te krijgen, omdat ik niet alle rente wilde betalen en ik niet de mogelijkheid wilde dat het in beslag zou worden genomen als ik de betaling niet kon uitvoeren . Na ver

(Geld en zaken)