Hoe te Investeren in Oliebronnen & Gas - Investeringsmogelijkheden

Olie doet de wereld rondgaan, en daar is geen teken van dat er snel verandering komt. Er blijft veel vraag naar aardolie, omdat het een efficiënte manier is om zowel BTU's (British Thermal Units, een hoeveelheid energie) als kilowatturen te genereren. Petroleum heeft ook een veelvoud aan toepassingen in de industrie, omdat het als smeermiddel kan worden gebruikt en een essentieel onderdeel is bij het maken van kunststoffen.

Aardgas is van zijn kant een populaire bron van verwarmings- en kookenergie. Het kan ook worden omgezet in diesel en elektriciteit en is essentieel bij het maken van kunstmest.

Terwijl de prijzen van ruwe olie en de benzineprijzen relatief hoog zijn in vergelijking met historische normen, zijn de aardgasprijzen na correctie voor inflatie momenteel bijna 10 jaar laag, vanaf begin 2012. Dit creëert een natuurlijk mogelijk aankooppunt als de vraag naar aardgas zou moeten stijgen. verhogen - of indien het aanbod zou dalen - resulterend in een prijsstijging.

Manieren om te investeren

U kunt olie- en gasinvesteringen op verschillende manieren benaderen. U kunt bijvoorbeeld de branche een verzameling bedrijven noemen die producten of diensten aan consumenten leveren, maar ook aan andere spelers in de olie- en gasindustrie zelf.

Je kunt de sector ook als een commodity benaderen en proberen te profiteren van veranderingen in de prijzen van ruwe olie, benzine, diesel en andere producten.

1. Beleggingsfondsen of ETF's
Als alternatief kunt u aandelen kopen in een aantal op olie en gas gerichte beleggingsfondsen of ETF's. Deze helpen u om een ​​substantiële blootstelling aan de grondstof te krijgen zonder direct risico te nemen in de spotprijzen van grondstoffen en zonder al te veel van uw fortuin aan de vooruitzichten van een enkel bedrijf te binden.

2. Large Cap Stock of ADR's
Dit zijn twee methoden om blootstelling te verkrijgen aan de olie- en gasmarkten, beide via beursgenoteerde ondernemingen - het meest voor de hand liggende is Exxon-Mobile (NYSE: XOM), een van de grootste bedrijven ter wereld, gemeten naar marktkapitalisatie. U kunt ook aandelen kopen in andere bedrijven zoals British Petroleum, PetroChina, Chevron, ConocoPhilips, Marathon Oil, Royal Dutch Shell, Gazprom, de Anadarko Petroleum Corporation en vele anderen. Elk van deze bedrijven houdt zich bezig met olie-exploratie en u kunt rechtstreekse blootstelling eraan kopen door eenvoudig aandelen of ADR's (American Depositary Receipts) via uw tussenpersoon te kopen.

3. Futures-contracten
U kunt derivaten kopen zoals olie- en benzinefuturescontracten; deze kunnen echter riskant zijn, aangezien futures-contracten vaak zonder enige moeite kunnen en zullen verlopen.

4. Voorraad voor kleine of micro-caps en gelimiteerde partnerschappen
Als u een meer directe aandelenpositie wilt nemen in een kleiner bedrijf of project, kunt u overwegen een stap verder te gaan in de "voedselketen" van de olie- en gasindustrie tot een small-of-micro-capaandeel, of zelfs een commanditaire vennootschap die zich richt op op olie en gas. Dit is een meer gespecialiseerd gebied van beleggen, en als het bedrijf niet openbaar wordt verhandeld, moet u meestal de diensten inschakelen van een makelaar die gespecialiseerd is in deze branche voor toegang tot dit soort bedrijven. Of als u een aanzienlijk bedrag hebt dat u kunt beleggen, kunt u direct contact opnemen met het management van het bedrijf voor een privéplaatsingsmogelijkheid.

Soorten olie- en gasinvesteringen

Over het algemeen zijn er vier soorten olie- en gasinvesteringen:

1. Verkenning
Deze bedrijven of projecten kopen of leasen land en investeren geld in het boren. Als ze olie slaan, kan de investering tien keer worden terugverdiend - soms nog veel meer als het bedrijf geleend geld (leverage) gebruikt om operaties te financieren. Zo niet, dan kunnen ze bijna alles verliezen dat ze in dat specifieke project hebben geïnvesteerd. Pure exploratiebedrijven zijn het meest geschikt voor mensen met een zeer hoge tolerantie voor beleggingsrisico. Deze spelen zijn hoogst speculatief.

2. Ontwikkelen
Deze projecten boren in de buurt van bewezen reserves, in de hoop verdere waarde te ontgrendelen. Deze zijn iets minder speculatief, maar er zijn nooit garanties dat hun inspanningen op een bepaald perceel vruchten zullen afwerpen.

3. Inkomen
Deze projecten omvatten de verwerving van percelen grond, hetzij door lease of aankoop, over bewezen olie- en gasreserves, en proberen een gestage stroom van inkomsten te creëren bovenop de kosten. Dit is over het algemeen de veiligste manier om specifiek betrokken te raken bij het boren en extraheren, en is meer een inkomensspel dan een speculatief spel. Het risico is dat de olie of het aardgas sneller zal zijn dan verwacht.

Deze investering is voor diegenen die een passieve inkomstenstroom zoeken, maar die meer risico kunnen nemen dan degenen die beleggen in andere traditionele inkomstengeneratoren, zoals obligaties en annuïteiten van beleggingskwaliteit.

4. Diensten en ondersteuning
Deze bedrijven bieden een vrijwel onbeperkt menu van ondersteunende diensten aan de olie- en gasindustrie. Voorbeelden zijn transport-, expeditie- en logistieke bedrijven, pijplijnbedrijven, bouw- en manipulatiebedrijven, fabrikanten van boor- en raffinagehardware en -apparatuur, raffinaderijen en vele anderen.

Investeren in deze bedrijven is vergelijkbaar met beleggen in een ander bedrijf dat zich bezighoudt met B2B-diensten, logistiek, technologie en dergelijke. Sommige van deze investeringen zijn niet afhankelijk van stijgende brandstofprijzen om winstgevend te zijn. Pijpleidingen verdienen bijvoorbeeld geld door een vergoeding per getransporteerd vat in rekening te brengen. Ze maken ongeveer hetzelfde bedrag ongeacht of de brandstofprijzen stijgen of dalen, zolang de vraag maar constant blijft.

Voors en tegens van olie- en gasinvestering

voordelen

1. Diversificatie . Olie- en gasinvesteringen bieden historisch gezien een nuttige diversificatie tegen de algehele economie. Wanneer de gasprijzen stijgen, hebben de economieën de neiging te vertragen. Dit kan ertoe leiden dat de rest van uw aandelen en fondsen struikelen. Maar wanneer de olie- en gasprijzen stijgen, stijgen olie- en gasvoorraden met hen mee. Blootstelling aan olie- en gasvoorraden kan helpen uw portefeuille te isoleren tegen economische groeivertragingen als gevolg van olieschokken.
2. Winstpotentieel . Investeringen in de kleinere bedrijven en commanditaire vennootschappen kunnen af ​​en toe grote vruchten afwerpen. Een enkele put kan vele malen zijn kosten genereren als boorders olie slaan en de put kan vele jaren dividend uitkeren.
3. Belastingvoordelen . Er zijn enkele belastingvoordelen voor olie- en gasinvesteringen. De IRS stelt bedrijven bijvoorbeeld in staat om af te trekken voor uitputting - een soortgelijke vergoeding als voor afschrijvingen op onroerend goed in huurwoningen, wat een manier is om de geleidelijke uitputting van minerale voorraden in een gegeven hand te verklaren. Als u aandelen in een beursgenoteerd aandeel koopt, is dit voordeel voor u grotendeels onzichtbaar, omdat openbaar verhandelde aandelen C-vennootschappen zijn en hun winsten en verliezen niet doorberekenen aan aandeelhoudersbelastingen. Als u echter een lidmaatschap koopt in een commanditaire vennootschap, kan dit een zeer belangrijke overweging zijn. Uitputting kan het verschil zijn tussen een eigenschap die een positieve cashflow heeft en een eigenschap die geld verliest.

nadelen

1. Volatiliteit . Olie- en gasbeleggingen kunnen onderhevig zijn aan prijsschommelingen in het wild, vooral wanneer ze beleggen in kleinere bedrijven. Als u betrokken raakt bij explorerende (of "wildecatting") boorprojecten, kunt u gemakkelijk een grote hoeveelheid geld verliezen. Diversificatie is de sleutel tot beleggen in olie en gas. Verliezen van 50% of meer zijn niet ongebruikelijk en u kunt alles van elk project verliezen.
2. Liquiditeit . Hoewel u meestal snel aandelen in grotere bedrijven kunt verkopen, is het misschien moeilijk om een ​​koper te vinden voor aandelen van kleinere bedrijven. In sommige gevallen moet u uw belang mogelijk direct met het bedrijf of de commanditaire vennoot aflossen. Dit is vaak het geval bij nauw aangehouden, niet-beursgenoteerde ondernemingen en commanditaire vennootschappen. Raak hier niet bij betrokken, tenzij je bereid bent om een ​​tijdje je geld vast te zetten.
3. Commissies . Wanneer u koopt in een commanditaire vennootschap of een nauw aangehouden bedrijf, betaalt u meestal een commissie aan een makelaar of tussenpersoon. Deze commissies zijn over het algemeen veel groter dan de standaard commissionairscommissies en kunnen meer dan 20% bedragen voor zeer illiquide bedrijven. Geld dat naar een makelaar gaat, is geld dat niet voor jou aan het werk gaat.
4. Complexiteit . Belangen in nauw aangehouden bedrijven, oliebronnen en andere ultra-micro-cap olie- en gasprojecten zijn niet voor iedereen. Er zijn speciale belastingregels die van toepassing zijn op olie-, gas- en mineraalinvesteringen en er zijn specifieke regels voor commanditaire vennootschappen met beperkte aansprakelijkheid die van invloed kunnen zijn op u, vooral wanneer u belastingen indient of aandelen verwerft wanneer u ze verkoopt. Ik beveel geen beperkte partnerschappen of MLP's aan (master limited partnerships, limited partnerships die openbaar worden verhandeld), behalve aan zeer ervaren beleggers die in staat zijn om risico's te nemen en gedurende een lange periode geld hebben vastgelegd. Maar in een mum van tijd heb je misschien meer kans om aandelen in een MLP te verkopen dan in een niet-openbaar verhandelde commanditaire vennootschap.

Een opmerking van voorzichtigheid

Hoewel vele mogelijkheden voor beperkte samenwerking legitiem zijn, heeft de industrie ook een aandeel aan oplichters. Pas op voor iedereen die u een investering vertelt die "niet mag missen", die grote rendementen belooft zonder enig risico, of dat een investering alleen beschikbaar is voor een geliefd aantal. En koop nooit een commanditaire vennootschap of koop een deel van de aandelen via de telefoon.

Bekijk op zijn minst een prospectus en doe je eigen due diligence. Krijg uw eigen onafhankelijke financiële adviseurs die ervaring hebben in de branche en geen belang hebben bij het investeren.

Laatste woord

Olie en gas zijn vluchtig. Wanneer u betrokken raakt bij deze ondernemingen, zorg dan voor een gezond respect voor de potentiële risico's en wees eerlijk tegen uzelf over uw eigen risicotolerantie en investeringshorizon.

Ben je een natuurlijke ondernemer met lange horizonten? Kunt u het zich veroorloven om aanzienlijk te verliezen op een onderneming? Is het het risico waard als er een kans op grote winsten is? U kunt een kandidaat zijn voor beperkte partnerschappen, futures of aandelen in kleine exploratiebedrijven. Als ze het rijk maken, jij ook. Maar je zou het allemaal kunnen verliezen.

Als je geen ijswater in je aderen hebt, wil je misschien vasthouden aan meer conventionele spelen: aandelen in grote bedrijven zoals ExxonMobil en Halliburton bijvoorbeeld, of beleggingsfondsen die zich richten op olie en gas.

Let ook op liquiditeit. Als er überhaupt een kans is, moet je je geld haastig tevoorschijn halen, de gelimiteerde partnerschaproute is niet voor jou. Deze investeringen kunnen lucratief zijn, maar ze werken het best voor degenen die in staat zijn om hun geld jarenlang op een bepaald moment op te sluiten.

8 abonnementsgiften voor kinderen die blijven geven

De feestdagen naderen. Het is een vreugdevol seizoen, maar er is altijd wel een uitdaging om de mensen in ons leven te geven, vooral kinderen. Velen beginnen te denken aan vakantiegiften, zelfs als de zomer omslaat, bladeren door de gangpaden in de plaatselijke winkelcentra om precies het perfecte cadeau te vinden, maar niets lijkt helemaal in orde te zijn

(Geld en zaken)

5 goedkope manieren om uw huurwoning te verbeteren zonder de huurovereenkomst te verbreken

Wanneer u een woning huurt in plaats van het te bezitten, kan het moeilijk zijn om de woning als het uwe te laten voelen zonder de voorwaarden van uw huurovereenkomst te overtreden. Gelukkig zijn er enkele eenvoudige, niet-permanente manieren om een ​​beetje persoonlijkheid en flair aan je huis toe te voegen zonder je budget te breken. Be

(Geld en zaken)