Zelfs universiteitsstudenten die geweldige banen vinden, kunnen jarenlang worstelen met schulden nadat ze van school zijn gegaan, vooral als ze dure particuliere studieleningen hebben. En voor leners die niet rond kunnen komen, is het bijna onmogelijk om studievorderingen in faillissement af te lossen. Het resultaat is een eindeloze cascade, mogelijk tientallen jaren lang, van financiële repercussies.
Social Finance, Inc., bekend als SoFi, lijkt deze glumrealiteit te veranderen. Met behulp van peer-to-peer leningen tussen leden van het publiek en gekwalificeerde studenten leners, biedt het herfinanciering van studentenlening voor afgestudeerden van meer dan 2000 Amerikaanse universiteiten. Onlangs heeft SoFi zich ook verdiept in peer-to-peer persoonlijke leningen, hypotheken en markten voor primaire studentenleningen.
SoFi biedt de volgende leenproducten. De tarieven kunnen variëren afhankelijk van uw huidige inkomen en uw credit score en geschiedenis.
SoFi biedt herfinancieringsleningen die de rente op uw uitstaande particuliere en federale studieleningen kunnen verlagen. Deze kunnen vaste rentetarieven hebben, die variëren van 3, 63% tot 6, 99%; of, variabele rentetarieven, die momenteel variëren van 2, 44% tot 6, 36%. Ter vergelijking: de Sallie Mae Smart Option Student Loan voor studenten biedt momenteel vaste tarieven tussen 5, 74% en 11, 85% en variabele tarieven tussen 2, 62% en 9, 69%. Hoewel de variabele koersen kunnen stijgen of dalen met Libor-fluctuaties, zijn ze gemaximeerd op 8, 95% voor 5-jarige leningen en 9, 95% voor 10- en 15-jarige leningen. Er zijn geen financieringslimieten of originatiekosten voor herfinancieringsleningen.
SoFi biedt MBA-leningen aan studenten aan ongeveer twee dozijn Amerikaanse business schools, en die lijst blijft groeien. Sommige MBA-leningen worden geleverd met opstartkosten van 1% tot 2%. Termengten zijn 10 of 15 jaar. Terwijl u op school zit en gedurende een aflossingsvrije periode van zes maanden na uw afstuderen, kunt u ervoor kiezen om uw terugbetalingen volledig uit te stellen, alleen rente terug te betalen of volledige hoofdsom- en rentebetalingen te doen. De rente op leningen met variabele rentevoeten begint bij 3, 91% (Libor plus 3, 75%) voor een product van 10 jaar en varieert tot een maximum van 9, 95% (Libor plus 9, 75%) voor leningen op 15 jaar. De rentevoet met vaste rente varieert van 5, 88% op leningen met een looptijd van 10 jaar tot een limiet van 9, 95% (Libor plus 9, 75%) op leningen met een looptijd van 15 jaar.
Voor bestaande klanten biedt SoFi persoonlijke leningen met vast tarief aan met een hoofdsaldo van $ 10.000 tot $ 35.000 en voorwaarden van drie of vijf jaar. Na een kennismakingspercentage van 12 maanden tussen 0, 99% en 3, 99%, variëren de percentages van 5, 63% (Libor plus 5, 5%) tot 9, 88% (Libor plus 9, 75%). Afhankelijk van uw kredietgeschiedenis worden mogelijk kosten voor originatie tot 2% in rekening gebracht. Hoewel je geen onderpand hoeft te plaatsen voor een SoFi persoonlijke lening, heb je een credit score van 700 of hoger nodig om je te kwalificeren.
Voor bestaande klanten biedt SoFi alleen drie soorten hypothecaire leningen aan kredietnemers in Californië, hoewel het van plan is het geografische bereik uit te breiden. Met de 7/1 ARM betaalt u zeven jaar lang een vaste rente (momenteel ongeveer 3, 38% of Libor plus 3, 25%) en accepteert u vervolgens jaarlijkse aanpassingen aan uw tarief. Met de 5/5/20 alleen-rente ARM betaalt u alleen rente voor 10 jaar, waarbij uw rentevoet voor de eerste vijf is vastgesteld (momenteel ongeveer 3, 65%, of Libor plus 3, 5%). Daarna past uw tarief jaarlijks aan, waarbij de terugbetalingen van de hoofdsom worden teruggestort op de laatste 10 jaar van de lening. De tarieven voor deze twee aanpasbare opties mogen niet meer dan 2% stijgen in één jaar en meer dan 6% over de looptijd van de lening. 30-jarige vaste hypotheken beginnen bij 4, 25% met een aanbetaling van 20% en 4, 77% met 10% korting. Belangrijkste en rentebetalingen worden gedaan tegen hetzelfde tarief voor de gehele lengte van de lening. SoFi geeft hypothecaire leningen uit ter grootte van $ 2, 5 miljoen en rekent nooit startkosten aan.
Momenteel wordt het aangeboden als een proefprogramma voor ouders van studenten van Stanford. SoFi's ouderfinancieringen helpen ouders om te betalen voor niet-gegradueerd onderwijs en kost en inwoning, zonder leenkapjes of originatiekosten. Termengten zijn 10 of 15 jaar. Leningen worden aangeboden tegen vaste rentevoeten (momenteel 4, 13% tot 7, 13% of Libor plus 4% tot 7%) of variabele koersen (beginnend bij 3, 16% tot 5, 41% of Libor plus 3% tot 5, 25%), met limieten van 8, 95% voor 10-jarige leningen en 9, 95% voor die van 15 jaar.
Voor beginnende ondernemers, kan SoFi het betalen van leningen voor herfinanciering door studenten uitstellen tot zes maanden. Het programma omvat ook netwerkmogelijkheden met andere SoFi-ondernemers, professionele mentoringservices en toegang tot erkende geaccrediteerde beleggers van SoFi, die mogelijk startfinanciering kunnen bieden. Om aan te tonen dat u een ondernemer bent, moet u een ondernemingsplan of presentatie indienen bij [beveiligd met e-mail]
SoFi biedt speciale tarieven voor leningen voor herfinanciering door studenten voor veteranen die niet in aanmerking komen voor volledige studiegeld onder de 9/11 GI Bill. In aanmerking komende veteranen zijn onder meer eervol ontslagen personen met minder dan drie jaar actieve dienst, afgestudeerden van de militaire academie, ROTC-leden en zij die meer dan 10 jaar na ontslag school hebben bezocht. Deelnemers moeten voldoen aan dezelfde subsidiabiliteitscriteria, waaronder werkgelegenheidsvereisten, als gewone leners. SoFi maakt de geleende tarieven van het veteranenprogramma niet publiekelijk openbaar, wat per geval wordt beslist. Het beweert echter dat ze lager zijn dan de huidige tarieven op Stafford en Grad PLUS, niet-gesubsidieerde federale leningen.
SoFi's Career Services-afdeling wordt bemand door Robert Park, voormalig assistent-decaan van Career Management aan de Simon School of Business van de Universiteit van Rochester. Het biedt huidige en voormalige leners hulp bij het zoeken naar werk, professionele ontwikkeling en algemene loopbaanbegeleiding. U kunt één-op-één afspraken plannen met Mr. Park via e-mail.
Met SoFi kun je een unieke verwijzingslink maken die je kunt delen met vrienden die mogelijk geïnteresseerd zijn in zijn producten. Voor elke succesvol doorverwezen persoon verdien je $ 100. SoFi biedt momenteel ook een bonus van $ 100 aan nieuwe leners die zich aanmelden via een verwijzingslink, hoewel dit in de toekomst kan veranderen.
Als je ontslagen bent van je baan, kan SoFi je maandelijkse aflossingen van leningen tijdelijk opschorten en je helpen een nieuwe baan te vinden door je te verbinden met andere leners, investeerders en alumni in hun netwerk. U moet om de drie maanden opnieuw een aanvraag indienen voor dit programma. SoFi schorst alleen de leningbetalingen voor een totaal van 12 maanden gedurende de volledige looptijd van de lening. Tijdens de opschortingsperiode blijft uw lening rente opbouwen, die wordt geactiveerd (toegevoegd aan de hoofdsom). Om de bescherming van de werkloosheid te verdienen, moet u in aanmerking komen voor een werkloosheidsuitkering. Om in dit programma te blijven, moet je actief samenwerken met SoFi's Career Services-afdeling om een ​​nieuwe baan te vinden. Als je je lening hebt verkregen met een mede-ondertekenaar, moeten jullie allebei werkloos zijn om je te kwalificeren.
Om een ​​SoFi-belegger te worden, moet u worden beschouwd als een geaccrediteerde belegger. De SEC vereist dat geaccrediteerde beleggers aan ten minste een van deze criteria voldoen:
SoFi biedt goedgekeurde beleggers een prospectus dat niet beschikbaar is voor het publiek en waarin de voorwaarden, de looptijd, het rendement en andere aspecten van de beleggingen worden beschreven. SoFi maakt geen rendement online bekend als gevolg van regelgeving, maar andere peer-to-peer kredietverlening belooft een jaarlijks rendement van 4% tot 8% op leningen van vergelijkbare kwaliteit. Je hoeft geen alumnus van een van de aangesloten scholen of een eerdere SoFi-kredietnemer te zijn om een ​​investeerder te worden.
1. Hulp voor ondernemers en tijdelijk werkloze leners
SoFi schort de aflossingen van leningen voor ontslagen en ondernemende kredietnemers niet alleen tijdelijk op - het laat u ook toe om zijn gemeenschap van investeerders en kredietnemers te gebruiken voor ontwikkelingshulp, mentoring en zelfs startfinanciering. Geen andere student-kredietverstrekkers bieden zo'n uitgebreid uitstel-en-ondersteuningsprogramma voor ondernemers. Het studentenstartplan van de Small Business Administration biedt ontluikende ondernemers echter de mogelijkheid om te kiezen voor een op inkomsten gebaseerde terugbetaling van hun uitstaande federale leningen. De leningen van Federal Sallie Mae lopen op tot drie jaar uitblijven van werkloosheid, vergeleken met de 12 maanden van SoFi, maar de organisatie biedt geen extra diensten zoals SoFi.
2. Lage of niet-bestaande originatiekosten
De licentiekosten voor persoonlijke leningen van SoFi variëren van 0% tot 2% van de hoofdsom, afhankelijk van de omvang van de lening en de kredietgeschiedenis van de lener. De herfinancierings- en hypotheekleningen komen echter nooit met opstartkosten. Sommige MBA-leningen, inclusief die voor studenten van de Universiteit van Georgetown, de University of North Carolina-Chapel Hill en de University of Michigan, brengen een vergoeding in rekening van 1% tot 2%.
Andere particuliere consulenten voor het consolideren van studieleningen, zoals NextStudent en het netwerk voor studieleningen, kunnen een starttarief van maximaal 5% in rekening brengen. Hypotheek-originatiekosten komen veel voor bij traditionele geldschieters zoals Wells Fargo ($ 50 tot $ 900, afhankelijk van het krediet van de kredietnemer). Andere peer-to-peer uitleendiensten, zoals Lending Club, kunnen veel hogere opstartkosten (tot 5%) aan persoonlijke leningen in rekening brengen.
3. Aantrekkelijke vaste tarieven voor gekwalificeerde leners
Als u in aanmerking komt voor een SoFi-lening met een vaste rentevoet, kan dit een aanzienlijke korting opleveren in vergelijking met andere kredietverstrekkers. Vaste tarieven op de herfinancieringskredieten van SoFi variëren van Libor plus 3, 45% tot Libor plus 7, 5%, afhankelijk van uw credit score en inkomen. Voor vergelijkbare Sallie Mae-leningen is het bereik Libor plus 5, 5% voor Libor plus 11, 75%. Voor Wells Fargo herfinancieringsleningen betaalt u overal van Libor plus 6, 75% aan Libor plus 12, 25%.
Wells Fargo ouderleningen kunnen 2% tot 6% hoger zijn dan die van SoFi. Voor persoonlijke leningen zijn SoFi's tarieven tot 2% lager dan die van Wells Fargo, en ze bieden de toegevoegde bonus van een introductieratio van 12 maanden, 0, 99% tot 3, 99%. En terwijl de tarieven voor persoonlijke leningen van Wells Fargo variëren van ongeveer 7, 25% (Libor plus 7%) tot ongeveer 9, 25% (Libor plus 9%) voor kredietnemers met een goed krediet, begint SoFi in de buurt van 5%. De fixed-rate MBA-leningen van Discover beginnen bij 5, 99% en stijgen tot 9, 74%, vergeleken met een bereik van ongeveer 4% tot 10% voor SoFi-leningen.
4. Gratis ondersteuning voor professionele ontwikkeling, netwerken en zakelijke financiering
SoFi bouwt een gemeenschap op van getalenteerde, gelijkgestemde individuen die professionele en financiële ondersteuning bieden - inclusief loopbaanbegeleiding, ondernemersmentorschap en zelfs starters- of engelfinanciering - voor andere leden. Terwijl traditionele kredietverstrekkers, zoals Sallie Mae en Wells Fargo, hulpmiddelen voor collegeplanning en algemeen financieel advies verstrekken, kunnen hun kredietnemers geen gebruik maken van de inzichten en middelen van een hele gemeenschap. Hoewel peer-to-peer-geldverstrekkers zoals Lending Club het voorbeeld van SoFi volgen en kredietnemers aanmoedigen om uiteindelijk investeerders te worden, waardoor ze een de facto community worden, misbruiken ze die community niet om netwerkmogelijkheden of professionele ontwikkelingsdiensten aan te bieden.
5. Lucratief verwijzingsprogramma
Er is geen limiet aan het aantal verwijzingsbonussen van $ 100 dat je kunt verdienen door kandidaten voor herfinanciering van studentenlening met SoFi te verbinden. Hoewel Sallie Mae een verwijzingsprogramma voor geldschieters in zijn netwerk heeft, biedt geen andere geldschieter met een nationaal profiel zo'n aantrekkelijk verwijzingsprogramma voor individuele leners. Vergelijkbare deals zijn beperkt tot lokale instellingen, zoals Three-Branch Darien Rowayton Bank in Connecticut.
1. Strikte financiële criteria om in aanmerking te komen
SoFi neemt leningbesluiten van geval tot geval en onthult de details van zijn methodologie niet. Om je echter te kwalificeren voor herfinanciering - wat de gemakkelijkste manier is om afgestudeerden lid te laten worden - moet je een 700-plus credit score en voldoende maandelijkse cashflow hebben. Om te helpen bepalen of herfinanciering voor u geschikt is, toont SoFi u vier ideale kandidaten: de laagste verdiensten verdienen $ 95.000 per jaar, en de meest bescheiden kredietscore is 733. Voor recente afgestudeerden van vier jaar kan dit een hoge drempel zijn voor duidelijk.
2. MBA-leningen en herfinancieringsproducten zijn niet beschikbaar voor alle studenten en afgestudeerden
Vergeleken met producten van grotere geldschieters zoals Sallie Mae, Wells Fargo en US Bank (die doorgaans beschikbaar zijn voor studenten en afgestudeerden bij geaccrediteerde Amerikaanse en Amerikaanse instellingen van twee en vier jaar), is de dekking van SoFi voor MBA en herfinancieringsleningen relatief klein - ongeveer twee dozijn scholen voor de eerste, en 2000 voor de laatste. Hoe aantrekkelijk je profiel als lener ook is, je moet misschien ergens anders zoeken als je school niet op de lijst staat.
3. Andere producten zijn ook beperkend
De andere producten van SoFi zijn ook ernstig beperkt. De hypothecaire leningen zijn alleen beschikbaar voor kredietnemers in Californië, en de bovenliggende leningen - die nog steeds worden getest en mogelijk in de toekomst worden stopgezet - zijn alleen voor ouders van Stanford-studenten.
De website van het bedrijf moedigt niet-Californiërs aan om hypotheken aan te vragen in het geval dat SoFi begint buiten de grenzen van de staat te lenen, dus het lijkt erop dat het bedrijf plannen heeft om elders uit te breiden. Toch zijn de aantrekkelijke leenrente, voorwaarden en ondersteuning van SoFi gewoonweg niet beschikbaar voor grote delen van de Amerikaanse bevolking.
4. Investeren is voor veel mensen niet realistisch
Hoewel SoFi een peer-to-peer-uitleendienst is, accepteert het alleen investeringen van mensen of organisaties die door de SEC zijn gedefinieerd als geaccrediteerde beleggers. Andere peer-to-peer leningplatforms, zoals Lending Club, kunnen vergelijkbare rendementen bieden (4, 77% tot 8, 24% voor leningen van hoge kwaliteit), maar beperken de toetreding niet op deze manier.
5. Variabele snelheidsopties kunnen u niet veel besparen
Hoewel de vaste debetrentetarieven van SoFi over het algemeen goedkoper zijn dan die van andere geldverstrekkers, zijn de variabele tarieven voor studieleningen en herfinanciering dat misschien niet. De variabele rente op Discover MBA-leningen is bijvoorbeeld 1% tot 3% goedkoper dan vergelijkbare SoFi-leningen.
Om voor een SoFi-lening in aanmerking te komen, moet je aan deze universele criteria voldoen:
Je moet ook afgestudeerd zijn aan een van de 2000 universiteiten waar SoFi mee werkt. Het bedrijf herfinanciert op dit moment geen leningen voor inwoners van Alabama, Delaware, Idaho, Mississippi, Montana, Nevada, North Dakota, South Dakota, Rhode Island of Vermont.
SoFi maakt ook gebruik van strikte acceptatiecriteria - waarvan de bijzonderheden niet openbaar worden gemaakt - om aanvragen voor herfinanciering van studentenleningen goed te keuren of te weigeren. Om een ​​goede kans te hebben om goedgekeurd te worden, moet je niet in aanmerking komen voor federale leningvergevingsprogramma's, een credit score hebben van ten minste 700, en een bescheiden verhouding van schuld / inkomen hebben. SoFi definieert echter niet duidelijk "gematigd". Je moet ook een diploma van ten minste vier jaar hebben of dit binnenkort verwachten.
Een Autopay-korting van 0, 25%, die van toepassing is wanneer u zich aanmeldt om uw aflossing van uw lening elke maand automatisch van uw bankrekening te laten debiteren, is beschikbaar op alle leningen.
Nieuwe SoFi-leners kunnen herfinanciering van studieleningen of MBA-leningen ontvangen, maar komen niet in aanmerking voor persoonlijke of hypothecaire leningen. Om hiervoor in aanmerking te komen, moet u voldoen aan de universele toelatingscriteria en een bestaande SoFi-belegger of een herfinancierings- of MBA-leningklant zijn.
Het aanvraagproces voor herfinanciering is eenvoudig. Na registratie bij het bedrijf en het invullen van een vragenlijst voor goedkeuring die bepaalt of u voldoet aan de algemene selectiecriteria, wordt u onmiddellijk vooraf goedgekeurd of geweigerd, met een verklaring waarom. Als dit vooraf is goedgekeurd, kunt u een plan selecteren dat bij u past en documentatie uploaden of faxen om uw identiteit en de status van uw uitstaande leningen te verifiëren.
Nadat u officieel bent goedgekeurd, wat meestal binnen enkele minuten gebeurt, voltooit u het proces door uw herfinancieringsovereenkomst elektronisch te ondertekenen. Je hebt ook de optie om autopay in te stellen. Het is het beste om dit te doen wanneer je voor het eerst een aanvraag indient, maar je kunt je er later altijd voor aanmelden en de korting van 0, 25% krijgen. Het MBA-aanvraagproces van SoFi is vergelijkbaar, maar u hoeft uw huidige werkstatus of cashflow niet te bewijzen.
SoFi maakt gebruik van peer-to-peer-leningen om studieleningen te herfinancieren en om hypothecaire leningen, persoonlijke leningen en bepaalde studieleningen uit te geven. Hoewel uw exacte kredietkosten afhankelijk zijn van uw kredietgeschiedenis en het bedrag dat u leent, zijn de tarieven lager dan die van veel concurrenten. Bovendien krijgen klanten waardevolle voordelen, waaronder netwerkmogelijkheden en hulp bij het zoeken naar werk, die niet beschikbaar zijn via traditionele kredietverstrekkers. Het is net als een loopbaancoach, personal finance-expert en geldschieter, alles in één pakket.
SoFi is een veelzijdige geldverstrekker met een gestaag uitbreidende productlijn. Maar het is geschikt voor welgestelde, hooggekwalificeerde leners, vooral in vergelijking met andere peer-to-peer-geldverstrekkers zoals Prosper en Lending Club. En veel van zijn andere producten zijn alleen beschikbaar voor huidige klanten of een exclusieve groep inwoners van Californië. Als je toegang krijgt tot deze enigszins exclusieve club om geld te lenen en uitlenen, kun je het goed vinden, maar dat is een grote 'als'.
3, 5 sterren op 5: ideaal voor degenen die in aanmerking komen, maar beperkende kwalificatievereisten en beperkte geografische dekking tellen mee. Aan de positieve kant, netwerken en loopbaanondersteuning kunnen enorm zijn voor ondernemers.
Heb je SoFi gebruikt om je studieleningen te herfinancieren?
Een lening goedkeuren - De redenen en risico's begrijpen
Er zijn geen ontkennende voordelen van het hebben van een hoge credit score. Hiermee kunt u in aanmerking komen voor creditcards, autoleningen, hypothecaire leningen en andere soorten leningen met weinig gedoe, mits u over voldoende inkomsten beschikt. Goed krediet rechtvaardigt ook een lage rente, wat betekent dat er minder maandelijks wordt betaald
Uitgaven minimaliseren: het is niet wat u weet, het is wie u kent
Laten we zeggen dat je een expert was op de volgende gebieden: computerreparatie, autoreparatie, verzekering, hypotheken, inkoopelektronica, creditcards en je credit score. Als dat het geval was, zou het leven dan niet lief zijn? Je zou je computer gratis kunnen repareren, je zou nooit je auto naar de winkel hoeven brengen, je zou altijd weten dat je de beste tarieven voor alle soorten verzekeringen zou krijgen, je zou weten dat je de beste hypotheek had die beschikbaar was, zou de beste prijzen krijgen voor de elektronica die u koopt, enzovoort
